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Comment gagner de l'argent à l'élection présidentielle américaine

Bonjour amis commerçants! La semaine du 7 au 11 novembre s'annonce chaude: le 8 novembre aura lieu l'élection présidentielle américaine. Celui qui le dit, mais l'Amérique reste le pays le plus influent au monde, alors cet événement va semer la confusion sur les marchés.

Comment gagner de l'argent aux élections? Ou vaut-il mieux attendre la tempête? Où iront les monnaies si tel ou tel candidat gagne? Les niveaux de prix importants, les restrictions du courtier, les tactiques et les stratégies sont dans notre matériel.

En prévision de la prochaine élection présidentielle américaine, la situation sur les marchés financiers est extrêmement tendue. Le 8 novembre, on saura si les démocrates resteront à la Maison Blanche ou seront vaincus par le républicain Donald Trump, connu pour sa réputation controversée. Dans tous les cas, les résultats des prochaines élections auront un impact important sur le sentiment du marché.

Cependant, plus la course à la présidence est serrée, plus le résultat semble être incertain. À la lumière des expériences passées, nous pouvons affirmer que les marchés ne sont pas à l'abri des risques politiques. Le candidat sélectionné dispose d'un pouvoir exécutif à part entière et son influence affectera non seulement la structure interne du pays, mais également l'économie mondiale dans son ensemble.

Quelles mesures les courtiers prennent-ils?

Du 7 au 11 novembre, le courtier Alpari modifie les exigences de marge pour tous les types de comptes. Pour les comptes standard, l’effet de levier sera limité à 1: 100 (avec une augmentation possible). Pour les comptes en euros, l’effet de levier flottant sera limité à 1:50. L'effet de levier sur les comptes en cent sera fixé à 1: 100, et la taille maximale d'une commande sera limitée à 10 lots. Pour les comptes centimes et standard, les tailles Limite et Stop Level seront également modifiées, ce qui, dans la période spécifiée, sera égal à une double propagation. En ce qui concerne les comptes pour les options binaires, du 7 au 8 novembre, les stratégies Touch et Spread peuvent être temporairement absentes.

En prévoyant une forte croissance de la volatilité au cours de la période électorale, SaxoBank augmentera les exigences de marge pour les paires de devises et les actions. Pour les paires majeures, les changements ne sont pas tellement globaux, la marge augmentera de seulement 2-3%. Les devises les plus faibles devraient augmenter de 10 à 15%. Par ailleurs, USDRUB s'applique également à eux.

FXOpen avertit ses clients de s’attendre à une multiplication par cinq des exigences de marge. En outre, il existe une probabilité de faible liquidité et d'une expansion significative de l'écart. Compte tenu de l'écart important et du risque élevé de dérapage, la négociation sur cette période n'est pas recommandée.

De nombreux courtiers n’ont toujours pas annoncé leurs intentions. Pour vous tenir au courant des restrictions introduites, suivez l'actualité sur le site Web et la liste de diffusion interne de votre courtier. Nous conseillons aux traders conservateurs de fixer les positions ouvertes à l'avance et de ne pas ouvrir de nouvelles transactions avant la fin du rallye présidentiel.

Qu'attend le dollar

Comme vous le savez, avec des facteurs tels que les taux d’intérêt et l’inflation, le taux de change est l’un des facteurs les plus importants qui déterminent le niveau relatif de la situation économique d’un pays. Bien entendu, les investisseurs étrangers recherchent avant tout des pays à économie stable, ce qui a une incidence sur le taux de change. Il n’est pas surprenant que le dollar à l’époque de décisions politiques importantes puisse être considéré comme un actif trop risqué pour l’investissement. Mais dès que la poussière sera retombée, on peut s’attendre à ce que les indicateurs reviennent à leur niveau précédent, voire renforcent la monnaie nationale.

C'est généralement ce qui se passe. Au cours de la période des élections et de l'excitation maximale, le dollar fléchit sensiblement, mais dès que le nouveau candidat prendra la place qui lui revient, un renversement de tendance et la croissance de la monnaie devraient suivre. Un bon exemple sur le graphique USDGBP concernant la récente élection présidentielle américaine. Comme vous pouvez le constater, après chaque élection, la devise à feuilles persistantes s'est renforcée, c'est-à-dire que le taux de change USDGBP a augmenté.

Les résultats de la course préélectorale avant l'élection d'Obama sont clairement visibles sur le graphique. La ligne rouge marque le jour du scrutin lui-même. Au cours de la reprise présidentielle, le dollar a continué de se raffermir par rapport à la livre sterling jusqu'en janvier 2009, date à laquelle le nouveau président a pris ses fonctions directement. Étant donné que Clinton, comme Obama, est membre du parti démocrate, si l'ex-première dame gagne, un résultat similaire est à prévoir.

L'euro a immédiatement augmenté peu de temps après les élections, ce qui n'a toutefois pas eu d'effet à long terme sur la valeur de la monnaie européenne. Comme pour la livre sterling, la semaine préélectorale se caractérise par une forte augmentation de la volatilité.

Avant l'élection, l'USDJPY a plongé de 10% en 3 jours, testant le support à 91.00. Comme avec la plupart des paires, le dollar a initialement chuté. Ainsi, il ne faut pas considérer la chute à court terme du dollar après les élections comme un phénomène à long terme. Très probablement, à la fin de l'élection présidentielle, nous nous attendons à une appréciation. Dans le même temps, la croissance à long terme ne dépend pas du candidat choisi.

À la suite des résultats de la 55e élection aux États-Unis, George W. Bush est devenu président. Jusqu'au 31 décembre 2004, la paire de devises EURUSD avait dépassé 900 points (9 000 points avec une précision de citation de 0,00001) sans correction.

En ce qui concerne les monnaies du tiers monde, tout n'est pas si clair ici. Apparemment, la victoire de Trump peut grandement nuire aux devises des marchés émergents, dans la mesure où les investisseurs, dans ce cas, se prépareront à une politique commerciale plus protectionniste. Il semble que maintenant, les monnaies dépendantes du dollar commencent à répondre aux sondages. À l'œil nu, il existe une corrélation entre la croissance du nombre de partisans de Trump et l'indice du panier de devises des marchés émergents.

Sur le graphique, la ligne bleue représente le delta des résultats des sondages (Clinton - Trump) et le brun représente l’indice d’un panier pondéré de devises des marchés émergents.

Le peso mexicain USDMXN se trouve dans la position la plus vulnérable. Depuis mai de cette année, la devise a déjà chuté de 10% lorsque la victoire de Trump semblait la plus convaincante. Outre le peso, Trump exerce également une forte influence sur le rand sud-africain et le ringgit malaisien.

À première vue, le graphique à long terme du dollar suggère que les démocrates ont un effet plus favorable sur la devise américaine. Mais il y a quelques exceptions. Prenons, par exemple, le début des années quatre-vingt, lorsque l'ancien président de la Fed, Paul Walker, a réagi de manière agressive à la stagflation, en augmentant fortement les taux d'intérêt, ce qui a finalement conduit à un dollar plus fort. Le premier mandat présidentiel d'Obama constitue une autre exception. Après la crise, le dollar s'est sensiblement affaibli, malgré une politique de cut-off stricte et plusieurs programmes d'achat d'obligations lancés.

De manière générale, une analyse des données historiques suggère que le dollar devrait se renforcer si Clinton gagne. Les plus grands mouvements sont à prévoir si, dans le cas de l'élection de Clinton, les républicains conservent le contrôle du congrès. Dans ce cas, les prévisions pour le dollar sont assez optimistes dans toutes les situations.

Lorsque vous négociez, faites attention aux niveaux de négociation importants. Pour l'EURUSD, le niveau de support clé pourrait être de 1.1100. Dans le même temps, bien sûr, un niveau important est la marque des 1.1000, qui en 2016 a réussi à être à la fois une résistance et un soutien.

Pas encore, il existe un niveau de résistance important à 1.1190, formé par le pic de juillet sur l'effet résiduel du Brexit. Il convient également de noter le niveau 1.1335, que le prix avait testé début juin, et le 1.1230, qui servait en même temps de support.

Nous achetons de l'or

Les métaux précieux ont toujours été la meilleure option pour préserver vos investissements en période de turbulences. L'année 2016 s'est avérée pleine d'incertitudes, soumise aux ventes totales et aux événements politiques de premier plan tels que le Brexit. Pour l'or, la panique qui en a résulté a eu l'effet inverse, renforçant sa position en tant qu'outil alternatif. En outre, certains signes indiquent que les États-Unis atteindront bientôt les indicateurs d'inflation et de croissance économique calculés l'année prochaine, ce qui augmentera les anticipations inflationnistes et profitera au métal jaune. L’échange d’or a déjà augmenté de plus de 200 dollars depuis le début du mois de janvier (de près de 20%) et a culminé vers le milieu de la saison estivale. Actuellement, les investisseurs associent le prix actuel à l'incertitude des élections et à la hausse tant attendue, mais déjà délibérément prise en compte dans le prix de l'instrument, des taux de la Fed en décembre.

À long terme, l'or est préfiguré par une croissance allant jusqu'à 1500, rendant temporairement la corrélation inverse positive avec le dollar. Le marché s'attend à de nombreuses anomalies, tandis que les investisseurs évitent dans la mesure du possible les instruments plus risqués. Dans le scénario actuel, les investisseurs choisiront l'or comme actif le plus sûr.

En vérité, au début du mois d’octobre, le parcours a beaucoup coulé, ce qui a été causé par de nombreux facteurs. Premièrement, les commentaires de la Fed ont suscité des attentes concernant une hausse des taux en décembre, ce qui a entraîné une hausse du dollar. Cela a été suivi de nouvelles décevantes de la Banque du Japon et de rapports économiques positifs aux États-Unis.

Néanmoins, les principales pertes ont déjà été récupérées et la tendance est en train de passer à la hausse. Ainsi, le jeu pour la promotion semble maintenant le plus raisonnable. Cependant, n’annulez pas l’importance du niveau de support important à 1250, que l’or voudra peut-être tester avant de remonter. Dans ce cas, une stratégie prudente consiste à attendre jusqu'à la fin de l'année en cours, lorsque le battage médiatique s'atténuera et que le potentiel de valorisation de l'actif sera plus évident.

Tactiques d'observateur

Compte tenu du risque de forte volatilité et, par conséquent, du resserrement des conditions de négociation, il est conseillé aux opérateurs prudents de s'abstenir de négocier pendant la période électorale. Compte tenu de l'expérience déplorable du Brexit, de nombreux courtiers peuvent introduire une stratégie à court terme Close Only, dans laquelle seule la clôture des positions actuelles est disponible, ce qui, bien sûr, gênera le trading à part entière. D'une manière ou d'une autre, si vous négociez des mains ou un conseiller, il est préférable d'arrêter de négocier pour cette fois, en analysant déjà la situation.

L'or revêt un grand intérêt en tant qu'actif de protection. Si la tâche consiste à préserver les fonds de la volatilité excessive, investir dans le métal jaune semble être la solution la plus raisonnable. Aussi, comme "refuge", assez étrangement, Bitcoin est approprié. Le taux de change de la crypto-monnaie montre des signes de stabilité après s'être remis de l'éclatement de la bulle de 2014. De plus, la monnaie virtuelle ne correspond pas beaucoup aux alternatives physiques, ce qui rend le bitcoin plus attractif lors de courses politiques.

À court terme, avec la victoire de Clinton, nous devrions nous attendre à une hausse du dollar. Dans ce cas, une résistance importante pour l’EURUSD sera le niveau du round à 1.1000. La victoire de Trump est susceptible d'échouer sur le marché. Dans ce cas, l'objectif immédiat est 1.1190. Néanmoins, une politique générale visant à augmenter le PIB du pays aura un impact positif à long terme. Dans ce cas, la forte dépendance du dollar, qui subit déjà la pression de la Fed, va beaucoup souffrir.

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